מילון מונחים

מילון המונחים בעולם האשראי העסקי

הסברים פשוטים וברורים למושגים שכדאי להכיר לפני פנייה לאשראי עסקי.

קטגוריות

רוצים תמונת מצב מסודרת יותר?

קבלו תמונת מצב מלאה של המצב הפיננסי שלכם והצעדים הבאים שיש לנקוט.

לעמוד FinStart
אשראי עסקי מימון שניתן לעסק לצורך פעילות שוטפת, השקעה, צמיחה, גישור תזרימי או מימון עסקה. קרא עוד
מרווח אשראי תוספת הריבית מעל ריבית בסיס או עוגן, המשקפת סיכון, עלות הון ותמחור עסקה. קרא עוד
Covenant - התניות אשראי תנאים פיננסיים או עסקיים שהלווה נדרש לעמוד בהם לאורך חיי האשראי. קרא עוד
שירות חוב סך התשלומים שהעסק צריך לשלם בגין חוב בתקופה מסוימת, בדרך כלל קרן וריבית. קרא עוד
לוח סילוקין טבלת תשלומים המציגה איך ההלוואה נפרעת לאורך זמן - קרן, ריבית ויתרת חוב. קרא עוד
תקופת גרייס תקופה בתחילת הלוואה שבה משלמים פחות, לעיתים רק ריבית ולעיתים ללא תשלום שוטף. קרא עוד
הלוואת בלון / Bullet הלוואה שבה חלק משמעותי מהקרן נפרע בסוף התקופה ולא לאורך חיי ההלוואה. קרא עוד
מסגרת אשראי וניצול מסגרת אשראי גמיש עד תקרה מאושרת, והחלק בפועל שהעסק משתמש בו מתוך אותה תקרה. קרא עוד
עלות אשראי אפקטיבית העלות האמיתית של האשראי כאשר כוללים ריבית, עמלות, הצמדה ותנאים נלווים. קרא עוד
תזרים מזומנים תנועת המזומן הנכנס והיוצא מהעסק, והבסיס המרכזי ליכולת החזר בפועל. קרא עוד
הון עצמי חלק בעלי העסק בנכסי העסק לאחר ניכוי ההתחייבויות. קרא עוד
EBITDA רווח לפני ריבית, מסים, פחת והפחתות; מדד נפוץ לרווחיות תפעולית לפני מבנה מימון. קרא עוד
הון חוזר הפער בין נכסים שוטפים להתחייבויות שוטפות, והבסיס להבנת צורכי מימון פעילות שוטפת. קרא עוד
מחזור המרה למזומן / CCC מספר הימים שלוקח לעסק להפוך קנייה, מלאי ומכירה למזומן נטו. קרא עוד
DSCR - יחס כיסוי חוב יחס שמודד את יכולת העסק לכסות את שירות החוב מתוך תזרים או רווח תפעולי מתאים. קרא עוד
LTV - יחס חוב לבטוחה יחס בין סכום החוב לבין שווי הבטוחה המשועבדת לטובת האשראי. קרא עוד
מינוף מידת השימוש בחוב ביחס להון, נכסים או רווחיות העסק. קרא עוד
יחס שוטף יחס בין נכסים שוטפים להתחייבויות שוטפות, המשמש מדד בסיסי לנזילות קצרה. קרא עוד
יחס מהיר מדד נזילות שמרני יותר מהיחס השוטף, ללא מלאי ונכסים פחות נזילים. קרא עוד
יחס כיסוי ריבית / ICR יחס שמודד כמה פעמים הרווח התפעולי מכסה את הוצאות הריבית. קרא עוד
חוב פיננסי נטו ל-EBITDA מדד מינוף שמראה כמה שנות EBITDA נדרשות תיאורטית להחזר החוב הפיננסי נטו. קרא עוד
ערבות בעלים התחייבות אישית של בעל העסק לפרוע את החוב אם העסק לא עומד בהתחייבויותיו. קרא עוד
שעבוד זכות של גוף מימון בנכס מסוים או בכלל נכסי העסק להבטחת פירעון החוב. קרא עוד
שווי מימוש מהיר של בטוחה הערכה שמרנית לשווי שניתן לקבל ממכירת בטוחה בזמן קצר ובתנאי לחץ. קרא עוד
דירוג אשראי הערכה מקצועית או מודל פנימי של רמת סיכון האשראי של לווה או עסקה. קרא עוד
PD - Probability of Default הסתברות לכשל אשראי בתקופה מוגדרת, בדרך כלל בתוך שנה או לאורך חיי האשראי. קרא עוד
LGD - Loss Given Default שיעור ההפסד הצפוי לגוף המימון אם הלווה נכשל בפירעון, לאחר מימוש בטוחות וגבייה. קרא עוד
EAD - Exposure at Default היקף החשיפה של גוף המימון ללווה בזמן כשל, כולל ניצול קיים ופוטנציאלי. קרא עוד
גיול חובות לקוחות / Aging פירוט חובות לקוחות לפי גיל החוב, כדי להבין איכות גבייה וסיכון תזרימי. קרא עוד
Basel מסגרת בינלאומית לניהול הון וסיכונים במערכת הבנקאית. קרא עוד

יש מונח שתרצו שנפרט יותר?

אנחנו מעדכנים את המילון באופן שוטף כדי לספק מידע מדויק ועדכני.

שלחו לנו בקשה
גילוי נאות: המידע באתר הוא מידע כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ פיננסי, ייעוץ אשראי, המלצה לקבלת מימון, בדיקת זכאות, אישור אשראי או חוות דעת מקצועית. דרישות, מסמכים ותהליכי בחינה עשויים להשתנות בין גופי מימון שונים ולפי נסיבות העסק.